Door gebruikt te maken van ETF is het relatief eenvoudig om goed gespreid te beleggen tegen lage kosten. De Dividend ETF portefeuille van Wijzerbeleggen.nl is een praktisch voorbeeld van beleggen op basis van ETF’s.
“Diversification is the only free lunch in finance”, Harry Markowitz (1952)
De basis van deze ETF-portefeuille is een goede spreiding over diverse dividend ETF’s, aangezien op langere termijn dividend een belangrijk deel uitmaakt van het rendement op aandelen. De ETF-portefeuille kan worden nagebouwd of als basis dienen voor een eigen selectie van individuele ETF’s. Naast deze voorbeeld portefeuille is er overigens ook de Dividend portefeuille voor onze leden.
De Basis
De Dividend ETF portefeuille heeft als uitgangspunt om te streven naar een zo hoog mogelijk totaalrendement op de lange termijn door gebruik te maken van dividend ETF’s. ETF’s zijn “exchange-traded-fund”, die dus de mogelijkheid bieden om eenvoudig tegen lage kosten een gespreide portefeuille in verschillende regio’s op te bouwen. Vaak volgen ETF’s een bepaalde index, zij “tracken” dan deze index of te wel zijn “trackers”. Het betreft hier dus niet beleggingsfondsen zoals bijvoorbeeld DWS Top dividende.
Het gaat bij de selecteerde dividend etf’s om kwaliteitsaandelen die een sterk en solide dividend uitkeren. Daarbij gaat de voorkeur niet uit naar een hoog dividend (“high-yields”) maar meer naar dividend verhogingen (dividendgroei). Bekende concepten zijn bijvoorbeeld de 10-10 regel of de dividend aristocrats.
Voorbeeld Dividend ETF-selectie
Een korte beschrijving van de voorbeeld ETF’s met een sterke focus op dividend is hieronder te vinden. De basis bestaat uit Vanguard, Wisdom Tree, SPDR en Ishares ETF’s met beleggingen in de VS, Europa en Emerging Markets (EM). Een mogelijke verdeling zou bijvoorbeeld kunnen zijn 50% VS, 40% Europa en 10% EM.
SPDR EURO DIVIDEND ARISTOCRATS (ISIN: IE00B5M1WJ87, Valuta EUR)
Deze ETF belegt volgens het dividend aristocrats principe en dan alleen in Europese aandelen, 40 om precies te zijn. Basis is hier is een hoog dividend maar ook met de voorwaarde dat het dividend stabiel of verhoogd is over de afgelopen 10 jaar.
De kosten (TER) van deze ETF zijn 0,30% en het uitgekeerde dividend was 3,75% (31-januari-2014), het dividend wordt elk half jaar betaald.
VANGUARD DIVIDEND APPRECIATION (FONDSCODE: VIG ISIN: US9219088443, Valuta USD)
Deze ETF volgt de Dividend Achievers Select Index en belegt uitsluitend in 146 Amerikaanse large caps zoals 3M, Exxon, Coca-Cola etc. Deze aandelen hebben een goed track-record wat betreft de groei van de dividend uitkering.
De kosten (TER) van deze ETF zijn 0,10% en het dividend rendement was was 2,11% , uitkering is per kwartaal.
WISDOMTREE SMALLCAP DIVIDEND (FONDSCODE: DES ISIN: US97717W6049, Valuta USD)
De portefeuille van deze ETF bestaat uit alleen maar Amerikaanse Small Caps, in totaal rond de 700. Ook hier ligt de focus op aandelen die dividend betalen.
De kosten (TER) van deze ETF zijn 0,38% en het dividend rendement was was 2,12% , uitkering is per maand.
De sectoren banken (25%) en industrie (19%) hebben hierbij de overhand.
WISDOMTREE SMALLCAP EM EQUITY INCOME (FONDSCODE: DEM ISIN: US97717W6049, Valuta USD)
Deze ETF volgt de WisdomTree Emerging Markets High-Yielding Equity Index en belegt hierdoor in de 323 hoogst dividend uitkerende aandelen uit opkomende markten, zoals Rusland en China. Voorbeeld aandelen die onderdeel uitmaken van deze index zijn:
- Gazprom
- Bank of China
- Banco do Brazil
- Rosneft
- Lukoil
Het dividendrendement is hoog te noemen met gemiddeld 4,4%. De kosten liggen rond de 0,63%.
Alternatieven voor de bovenstaande selectie zijn:
WIDSOMTREE Europe SmallCap Dividend (US97717W8698)
ISHARES UK Dividend (IE00B0M63060)
SPDR S&P US Dividend Aristrocrats ETF (IE00B6YX5D40)
Deze ETF’s zijn in ieder geval te koop via brokers zoals Binck en DeGiro.
